Что такое стейкинг криптовалют и как на этом заработать?

от

Криптоиндустрия предлагает огромное количество способов заработка. Среди них не только торговля криптовалютой и долгосрочные инвестиции в нее, также доступен доход за ее добычу. Стейкинг — один из вариантов такой добычи.

Из этой статьи вы узнаете, что такое стейкинг, какой принцип лежит в его основе, какие преимущества он предлагает и с какими рисками сопряжен.

Что такое стейкинг криптовалюты

Говоря о том, что такое стейкинг, сначала стоит отметить, что это, как и майнинг, способ добычи монет.

Стейкинг — это процесс, в результате которого монеты определенной цифровой валюты блокируются в кошельке пользователя. Блокировка криптовалюты необходима, чтобы поддерживать устойчивость и работоспособность блокчейн сети, за счет которой функционируют монеты.

Пользователи, блокирующие собственную крипту, получают вознаграждение за стейкинг. Размер вознаграждения зависит от большого количества факторов, в частности, от того, сколько криптовалюты предоставит трейдер, чтобы поддерживать блокчейн сеть.

Подробнее о том, как работает стейкинг

Получение заработка с помощью стейкинга возможно для держателей только тех монет, которые находятся в блокчейн сетях, функционирующих на алгоритме Proof of Stake PoS (доказательство доли владения).

Алгоритм консенсуса Proof of Stake PoS разработал Санни Кинг, а первой криптовалютой, задействовавшей в своей сети блокчейн данный механизм, стала Peercoin (создатели — Скотт Надаль и Санни Кинг).

Принцип PoS заключается в том, что проверять транзакции и генерировать новые блоки монеты могут только те пользователи (валидаторы), которые заморозили для стейкинга определенное количество криптовалюты. Число монет, необходимых для запуска ноды, отвечающей за проверку транзакций и добавление новых блоков в сеть блокчейн, варьируется в зависимости от требований конкретной экосистемы.

Таким образом, валидатор — узел в блокчейне, для которого применяется алгоритм Proof of Stake:

  • использует собственный кошелек для заморозки конкретного количества монет;
  • проверяет транзакции в блокчейне, чтобы убедиться, что они действительны и не противоречат правилам экосистемы;
  • добавляют каждый новый блок в блокчейн;
  • получают награду за стейкинг: вознаграждение за блок и проценты комиссии.

Валидаторы играют ключевую роль в устойчивости сети криптовалют, работающих на алгоритме консенсуса Proof of Stake, а таких монет сегодня немало. Среди самых известных Ethereum 2.0 — первая версия экосистемы и монеты работала на алгоритме консенсуса Proof of Work, PoW. Кроме Ethereum 2.0, можно назвать Solana, Cardano, Cosmos, TRON. Разумеется, монет, для которых применим алгоритм консенсуса PoS, гораздо больше. Главное при таком многообразии — внимательно подойти к выбору криптоактивов и грамотно настроить валидатор для получения прибыли от стейкинга.

Преимущества стейкинга криптовалют

Поскольку стейкинг — это способ добычи криптовалюты, за которую начисляется вознаграждение, о его преимуществах стоит говорить в контексте сравнения с майнингом. Традиционный майнинг преследует те же цели, что и стейкинг, но применяет совершенно другие подходы, например, различается алгоритм работы. В случае с майнингом это Proof of Work, PoW (доказательство работы). Этот алгоритм консенсуса предполагает, что новые блоки монет генерируются в результате кропотливой вычислительной работы, требующей высоких мощностей.

Если сравнивать алгоритм Proof of Stake с механизмом консенсуса Proof of Work, можно говорить о следующих преимуществах стейкинга:

  • если для майнинга нужно дорогостоящее оборудование, которое будет производить моментальные вычисления, то в стейкинге достаточно приобрести и заморозить криптовалюту. Следовательно, можно говорить о более низком пороге входа;
  • если майнингу необходимы значительные энергозатраты, которые к тому же причиняют серьезный вред окружающей среде, то стейкинг потребляет минимальное количество энергии;
  • в сравнении с майнерами, трейдеры, задействованные в стейкинге, имеют большее влияние на принятие решений, связанных с блокчейном выбранной монеты;
  • в случае с майнингом нужно хорошо разбираться в блокчейн-технологиях, тогда как для стейкинга хватит простого умения покупать и замораживать криптоактив.

Также можно говорить о преимуществах стейкинга в контексте его сравнения с Proof of Authority (PoA). Протокол PoA базируется на доказательстве полномочий и применяется преимущественно для частных сетей. Его смысл заключается в том, что валидаторами становятся только те пользователи, которые подтвердили свою репутацию и заслужили доверие сообщества. В стейкинге подобных ограничений нет.

Риски стейкинга криптовалют

И хотя в том, как работает стейкинг, есть весомые преимущества, существуют и некоторые связанные с ним риски.

Самая главная опасность — падение цены актива. В случае сильного обвала даже вознаграждение, которое вы получаете за стейкинг, может не покрыть убытков.

Также существует риск взлома платформы, выбранной для стейкинга криптовалюты, но современные площадки тщательно заботятся о собственной безопасности, так что вероятность атаки — довольно низкая.

Редки, но возможны технические сбои в работе смарт контрактов, в которых заблокированы криптоактивы (если для получения дохода выбран DeFi стейкинг).

Тем не менее, когда речь идет о стейкинге, преимущества преобладают над потенциальными рисками. Именно поэтому многие держатели цифровых монет выбирают возможность получать с помощью стейкинга пассивный доход.

Как начать стейкинг криптовалюты

Разобравшись в том, как работает стейкинг и алгоритм PoS, многие держатели монет решают, что такой способ получения пассивного дохода может оказаться вполне рентабельным. Далее у них возникает вопрос, как перейти к стейкингу.

Следующие рекомендации призваны помочь начинающим в стейкинге цифровых монет.

Выбор криптовалюты для стейкинга

Чтобы стейкинг приносил прибыль, нужно выбирать крипту, которая будет соответствовать вашим финансовым и техническим возможностям. В целом, следует обращать внимание на следующие факторы:

  • рыночная капитализация: чем она выше, тем большего доверия заслуживают активы, поскольку можно говорить о большом количестве инвесторов, которые вкладываются в них;
  • стабильный курс: чем ниже волатильность монеты, тем меньше риск существенных убытков;
  • порог входа: например, для стейкинга Ethereum 2.0 необходимо заморозить как минимум 32 монеты, что не каждому по карману;
  • количество стейкеров в блокчейне: чем их больше, тем ниже процентные ставки. В то же время высокий процент значит, что в стейкинге задействовано куда меньше криптоэнтузиастов, это же свидетельствует о более низкой капитализации. Следовательно, возрастают риски.

Опытные инвесторы рекомендуют использовать для стейкинга только свободные активы, то есть те, которые при понижении общей стоимости не причинят значительного вреда вашему капиталу. Также советуют регулярно диверсифицировать портфель. Это нужно, чтобы при падении курса одной монеты, участвующей в стейкинге, можно было компенсировать убытки за счет других, более доходных криптовалют.

Выбор платформы для стейкинга

Выбирая кошелек или платформу для стейкинга, стоит проверить сервис по ряду принципиальных параметров.

В первую очередь, следует выяснить, поддерживает ли платформа или кошелек стейкинг монеты, которую вы выбрали. Для большинства криптовалют подходят функционал кошелька Trust Wallet, также разработаны возможности для стейкинга в кошельке Ledger.

Еще один важный аспект — процентная ставка. Убедитесь, что процент вознаграждений, которые предлагает площадка, рентабелен для вас.

Помимо вознаграждения, важно смотреть на виды стейкинга, которые предлагает кошелек или любой другой сервис. Для получения дохода может быть доступен фиксированный или бессрочный стейкинг. Фиксированная заморозка монет предполагает, что активы блокируются на определенный срок, до истечения которого их нельзя задействовать в трейдинге. Бессрочный стейкинг — это возможность забрать монеты в любой момент.

Не менее принципиальный критерий — минимальный размер депозита. Если для потенциального получения вознаграждения нужно вложить сумму за рамками свободных активов, лучше воздержаться от стейкинга с помощью платформы или кошелька, которые предлагают высокий порог входа.

Также стоит проверить отзывы о стейкинг-платформе на авторитетных ресурсах. Ознакомиться с обзорами и мнениями стейкеров можно, например, на CoinMarketCap, а также на различных форумах, в группах в социальных сетях. Обратите внимание на отзывы от экспертов, нашедших уязвимости в коде программного обеспечения площадки, занимающейся стейкингом.

Остерегайтесь малоизвестных платформ, предлагающих высокую прибыль. Проценты, существенно превышающие средние показатели по рынку, могут свидетельствовать о том, что привлекательная ставка — всего лишь заманчивое предложение мошенников.

Делегированный стейкинг (Delegated Proof of Stake)

Далеко не у каждого держателя монет есть возможность заниматься стейкингом напрямую, то есть быть валидатором, проверяющим транзакции и генерирующим новые блоки в сети актива. Но даже в этом случае остается вариант заработка пассивного дохода от стейкинга. Пользователи сети могут сдать часть своих монет в аренду выбранным валидаторам (здесь действует алгоритм Leased Proof of Stake, LPoS).

Держатели криптовалюты выбирают валидатора, подключают кошелек к его сайту или приложению, указывают сумму, которую хотят делегировать для генерации блоков в сети, и подтверждают транзакцию. Далее валидаторы при участии делегированных монет генерируют новые блоки криптовалюты, за это получают проценты комиссионных от транзакций, после чего распределяют вознаграждение между участниками лизинга. Периодичность выплаты вознаграждения зависит от правил конкретного валидатора. На размер вознаграждения влияет количество актива, которое делегатор вложил в развитие сети.

Главное преимущество делегированного стейкинга — это низкий порог входа. Если классический PoS утверждает валидатора только после блокировки определенной суммы, меньше которой заморозить нельзя, то LPoS предъявляет куда более лояльные требования к минимальному вкладу.

Мониторинг стейкинга

Мониторинг стейкинга — это набор сервисов и инструментов, которые позволяют отслеживать эффективность и безопасность активов, вложенных в работу PoS.

Мониторинг в стейкинге позволяет контролировать доходность монет, участвующих в генерации блоков (комиссии валидаторов, сравнение вознаграждений), отслеживать состояние безопасности (статус валидаторов в сети, оценка угроз и рисков).

Осуществлять мониторинг стейкинга можно, воспользовавшись такими сервисами, как StakingRewards, CoinMarketCap, Glassnode.

Заработок на стейкинге криптовалют

Стейкинг может приносить существенную прибыль. Однако прежде чем перейти к заработку за создание блоков с помощью алгоритма Proof of Stake, стоит оценить рентабельность потенциальных вложений.

Расчет доходности стейкинга

Рассчитать, какое вознаграждение получит стейкер, генерирующий блоки монеты, очень просто. Нужно количество заблокированных монет умножить на годовую процентную доходность (APY) и на временной промежуток заморозки, измеряющийся в годах.

Например, вы блокируете 20 ETH на год при APY в 10%. Таким образом, процесс расчета будет производиться следующим образом: доходность = (20 ETH 10% 1) / 100. Итоговая доходность — 2 ETH.

Если, допустим, нужно рассчитать доходность с учетом комиссии, как в случае с делегированным стейкингом, где проценты взимают валидаторы, формула окажется немного сложнее. Предположим, при тех же вводных комиссионные проценты составляют 5% от APY. В этом случае формула будет выглядеть так: доходность = (20 ETH (1 – 0.05) 10% * 1) / 100. Итоговая доходность — 1.9 ETH.

Если курс монеты отличается высокой волатильностью, рассчитать его будет гораздо сложнее. На помощь могут прийти калькуляторы стейкинга, например, StakingRewards Calculator или Стейкинг калькулятор от CoinMarketCap.

Также необходимо учитывать прогнозы экспертов, проводить собственный анализ криптоиндустрии и, конечно, всегда помнить о рисках.

Факторы, влияющие на доходность стейкинга

  • процентная ставка: ее определяет протокол блокчейна, со временем она может меняться;
  • комиссии валидаторов;
  • срок блокировки: чем дольше активы находятся в заморозке, тем выше доходность;
  • волатильность монет: курс меняется в ту или иную сторону, что отражается на доходе стейкера в фиате.

Реинвестирование прибыли от стейкинга

Реинвестирование прибыли — это стратегия инвестирования, основанная на принципе сложных процентов. Процесс реинвестирования работает следующим образом: вы получаете доход от стейкинга, но, вместо того чтобы держать полученные проценты в кошельке, который используете для торговли, замораживаете заработанные средства в стейкинг-пуле, тем самым укрепляя свою позицию. Результат — возросший размер вознаграждения без дополнительных вложений.

Однако, решив заняться реинвестированием, не забывайте о волатильности рынка и о связанных с этим рисках.

FAQ

Что такое DeFi стейкинг?

Суть DeFi стейкинга заключается в том, что держатель активов может блокировать свои монеты в смарт контракте на блокчейне и получать доход без необходимости проверять транзакции и генерировать новый блок цифровой валюты.

Механизмы, основанные на смарт контрактах, позволяют просто выбрать подходящую стейкинг-платформу, например, децентрализованную биржу, заморозить монеты в ее пуле и регулярно получать пассивный доход, который можно в любой момент вывести на личный кошелек. Перед участием в DeFi стейкинге Главное — изучить процентную ставку, ознакомиться с отзывами о площадке, а также убедиться, что в работе смарт контракта нет уязвимостей.

В чем отличие стейкинга от майнинга?

Главным образом майнинг и стейкинг отличаются алгоритмом консенсуса.

Для майнинга применяется алгоритм Proof of Work (PoW). Его принцип заключается в том, что майнеры, чтобы добавить в сеть новый блок цифровой валюты, решают сложные вычислительные задачи.

Стейкинг основывается на алгоритме Proof of Stake (PoS). Стейкерам для поддержки сети, проверки транзакций и создания новых блоков монет нужно заморозить определенную часть собственных активов.

Отсюда вытекает и следующее отличие — финансовые и энергозатраты. Майнерам приходится вкладывать значительные средства в покупку дорогостоящих энергоемких компьютеров. Стейкерам достаточно заморозить крипту в кошельке или на бирже. По этой же причине — существенные расходы — стейкинг считается более доступным.

Какие криптовалюты можно стейкать?

Для стейкинга доступно множество криптовалют. Среди самых популярных:

  • Ethereum 2.0;
  • Solana;
  • Cardano;
  • Tezos;
  • Cosmos;
  • Binance Coin.

Какие риски связаны со стейкингом?

Стейкинг сопряжен с такими рисками, как волатильность курса криптовалют, мошеннические схемы стейкинг-пулов, технические сбои в работе смарт контрактов, хакерские атаки на стейкинг-платформы.

Как обезопасить свои криптовалюты при стейкинге?

  1. Вкладывайте в стейкинг только те деньги, которые можно потерять без ущерба для общего капитала.
  2. Диверсифицируйте стейкинг-портфель, чтобы не зависеть исключительно от котировок одного актива.
  3. Перед тем как доверить собственные монеты какому-либо стейкинг-пулу или валидатору, тщательно проверьте данные о нем.

Заключение

Стейкинг пользуется все большей популярностью среди создателей проектов на блокчейне. Он имеет существенные преимущества в сравнении с майнингом, а также впечатляет серьезным потенциалом к развитию.

Перспективы стейкинга

Стейкинг может стать одной из важнейших составляющих будущего криптовалютных экосистем. Чем больше проектов будет переходить на Proof of Stake, тем сильнее вырастет спрос на стейкеров, следовательно, увеличится доходность. Это, в свою очередь, внушает оптимизм относительно инноваций в данной сфере и в финансовой системе в целом.

Рекомендации для начинающих стейкеров

Если вы хотите стейкать криптовалюту, внимательно изучите список доступных монет и платформ, убедитесь, что вам подходит такой вид заработка. Ни в коем случае не вкладывайте все средства в стейкинг, инвестируйте лишь малую их часть.

Также не игнорируйте диверсификацию портфеля и всегда помните о рисках.